蒙牛的奶源供貨商現(xiàn)代牧業(yè)控股有限公司(01117.HK)(下稱(chēng)“現(xiàn)代牧業(yè)”)昨日舉行機(jī)構(gòu)投資者推介會(huì)。消息人士透露，現(xiàn)代牧業(yè)招股價(jià)介于2.89~3.69港元，對(duì)應(yīng)2012年度預(yù)測(cè)市盈率為17至21.7倍，最多集資44.28億港元。

　　《第一財(cái)經(jīng)日?qǐng)?bào)》獲得的初步招股文件顯示，現(xiàn)代牧業(yè)此次全球共發(fā)行12億股，90%國(guó)際配售，10%公開(kāi)銷(xiāo)售。保薦人為花旗和瑞銀，另有全球知名私募股權(quán)投資機(jī)構(gòu)KKR和德意志銀行擔(dān)任承銷(xiāo)商?，F(xiàn)代牧業(yè)11月26日上市。

　　根據(jù)初步招股文件，蒙牛、中糧集團(tuán)旗下Ceroilfood、Keywise基金、東方資產(chǎn)管理公司、新加坡政府投資公司成為現(xiàn)代牧業(yè)基礎(chǔ)投資者，分別認(rèn)購(gòu)1.51億港元、3000萬(wàn)美元、3000萬(wàn)美元、1000萬(wàn)美元及4000萬(wàn)美元，涉及金額約1.29億美元。

　　現(xiàn)代牧業(yè)前身是領(lǐng)先牧業(yè)，由曾任蒙牛乳業(yè)(22.1,-0.05,-0.23%,經(jīng)濟(jì)通實(shí)時(shí)行情)副董事長(zhǎng)的鄧九強(qiáng)于2005年9月創(chuàng)辦?，F(xiàn)代牧業(yè)曾進(jìn)行四輪股權(quán)融資，最終由KKR、鼎暉創(chuàng)投和牛根生設(shè)立的慈善信托公司Brightmoon成為控股股東，共同持有現(xiàn)代牧業(yè)50.5%的股權(quán)。

　　全球發(fā)售完成后，KKR、鼎暉創(chuàng)投、牛根生慈善信托公司持有現(xiàn)代牧業(yè)的股份將被攤薄至24.01%、8%和4.36%。KKR和鼎暉創(chuàng)投承諾，掛牌后12個(gè)月內(nèi)不會(huì)出售或轉(zhuǎn)讓任何股份，牛根生慈善信托公司則向前兩者承諾，不會(huì)出售或轉(zhuǎn)讓任何股份，直至KKR和鼎暉完全退出為止，退出的最后期限為2019年5月18日。

　　現(xiàn)代牧業(yè)97%的原奶均銷(xiāo)售給蒙牛。初步招股文件表示，現(xiàn)代牧業(yè)已與蒙牛簽署10年承諾供應(yīng)協(xié)議，而現(xiàn)在向蒙牛供應(yīng)的原料奶尚不到蒙牛原奶需求的5%。截至2010年6月30日，現(xiàn)代牧業(yè)在中國(guó)經(jīng)營(yíng)11個(gè)畜牧場(chǎng)，總畜群規(guī)模達(dá)7.2萬(wàn)頭乳牛。公司正在籌建5個(gè)新畜牧場(chǎng)，預(yù)計(jì)今年年底投入運(yùn)營(yíng)。